Penggunaan delta dalam perdagangan pilihan

Saham stoknya dibeli dan dijual di bursa saham, dan terdapat pilihan opsyen dan panggilan yang didagangkan untuk saham tersebut. Delta untuk pilihan panggilan pada saham BigCorp adalah. Letakkan opsyen berfungsi dengan cara yang bertentangan. Bagaimana Delta Menetapkan Perilaku Delta merupakan pengiraan penting yang dilakukan oleh perisian komputer, kerana ia adalah salah satu sebab harga pilihan utama bergerak cara yang mereka lakukan, dan itu merupakan penunjuk cara melabur. Tingkah laku panggilan dan meletakkan pilihan delta sangat diramalkan dan sangat berguna untuk pengurus portfolio, peniaga, pengurus dana lindung nilai dan pelabur individu.

Pilihan panggilan dalam-mata mendapat lebih dekat kepada 1 kerana pendekatan tamat tempohnya. Opsyen panggilan di-the-money biasanya mempunyai delta 0. Lebih banyak wang dalam pilihan panggilan, lebih dekat dengan delta akan menjadi 1, dan semakin banyak pilihan akan berkelakuan seperti aset yang mendasari. Meletakkan tingkah laku delta pilihan juga bergantung kepada sama ada opsyen adalah "dalam-wang," "di-the-wang" atau "out-of-the-money," dan bertentangan dengan pilihan panggilan.


penggunaan delta dalam perdagangan pilihan

Letakkan pilihan deltas sentiasa berkisar dari -1 ke 0 kerana apabila keselamatan yang mendasari meningkat, nilai opsyen meletakkan menurun. Contohnya, jika opsyen put mempunyai delta Secara teknikal, nilai delta opsyen adalah derivatif pertama nilai opsyen berhubung dengan harga keselamatan dasar.

Pilihan meletakkan dalam mata lebih dekat kepada -1 apabila pendekatan tamat tempoh. Opsyen putar wang biasanya mempunyai delta yang lebih dalam wang pilihan opsyen, lebih dekat dengan delta adalah untuk Delta Spread Delta spread adalah strategi perdagangan pilihan di mana peniaga pada mulanya menetapkan kedudukan netral delta oleh pada masa yang sama membeli dan menjual pilihan berkadaran dengan nisbah neutral iaitu, delta positif dan negatif mengimbangi satu sama lain, supaya supaya jumlah keseluruhan aset yang bersangkutan adalah sifar.




Dikemaskini 4 Ogos, Apa itu Delta Delta adalah nisbah yang membandingkan perubahan harga sesuatu aset, biasanya keselamatan yang boleh dipasarkan, kepada perubahan yang sama dalam harga derivatifnya. Contohnya, jika opsyen saham mempunyai nilai delta sebanyak 0. Contohnya, delta untuk pilihan panggilan sentiasa berkisar dari 0 hingga 1 kerana sebagai aset yang mendasari kenaikan harga, pilihan panggilan meningkat harga.

penggunaan delta dalam perdagangan pilihan

Walau bagaimanapun, keuntungan atau kerugian yang lebih besar mungkin jika stok bergerak dengan ketara dalam arah yang sama. Penyebaran delta yang paling biasa adalah penyebaran kalendar.

Penyebaran kalendar melibatkan membina kedudukan neutral delta menggunakan pilihan dengan tarikh tamat tempoh yang berlainan. Dalam contoh yang paling mudah, seorang peniaga akan secara serentak menjual opsyen panggilan mendekati bulan dan membeli opsyen panggilan dengan tamat kemudian berkadaran dengan nisbah neutral mereka.



Pilihan meletakkan dalam mata lebih dekat kepada -1 apabila pendekatan tamat tempoh. Rakan saya Suz Smith, yang menjalankan Spread Trader, telah menarik banyak dagangan ini pada tahun ini dengan penguasaan dan ketepatan. Delta untuk pilihan panggilan pada saham BigCorp adalah. Panggilan mempunyai nilai-nilai delta positif, antara 0 dan 1, penggunaan delta dalam perdagangan pilihan, kerana nilai mereka meningkat apabila harga dasar yang mendasar naik dan jatuh nilai apabila harga keselamatan yang mendasar turun. Secara teknikal, nilai delta opsyen adalah derivatif pertama nilai opsyen berhubung harga keselamatan yang mendasari. Dengan mengkaji nilai-nilai delta panggilan yang relevan dengan harga mogok yang berbeza, anda kemudian dapat berusaha untuk memaksimumkan potensi pulangan anda, atau meminimumkan potensi kerugian anda. Suz memilih serangan yang jauh dari masalah tetapi dengan pemahaman haba boleh muncul pada bila-bila masa. Ia penggunaan delta dalam perdagangan pilihan Walau bagaimanapun, untuk mengingati bahawa nilai ini hanya merupakan indikasi bagaimana harga opsyen kemungkinan berubah dan bukan jaminan bagaimana ia akan berubah.

Dengan menggunakan penyebaran delta, seorang peniaga biasanya mengharapkan untuk membuat keuntungan kecil jika keselamatan yang mendasari tidak berubah secara meluas dalam harga.

Sebaliknya, peniaga menjangkakan harga tetap tidak berubah, dan sebagai panggilan hampir bulan kehilangan nilai masa dan tamat tempoh, peniaga boleh menjual pilihan panggilan dengan tarikh tamat tempoh yang lebih lama dan idealnya menjaringkan keuntungan. Bandingkan Poker Online Popular.